#EBA avaldab oma iga-aastase hinnangu sisemudeli tulemuste järjepidevuse kohta

Krediidiriski teostamine

Krediidiriski aruandes uuritakse erinevaid tegureid, mis viivad täheldatud hajumiseni pankade mudelite vahel. Tulemused on üldjoontes kooskõlas varasemate harjutustega, kusjuures 50% varieeruvuse erinevusest on selgitatud lihtsate riskitegurite abil ("ülalt alla analüüs"), RW kõrvalekalle LDP-de puhul alla 10 protsendipunkti ("ühise vastaspoole analüüs") ja hinnangud HDP-d üldiselt konservatiivsel küljel, võrreldes empiiriliste vaadeldud mõõdikutega („tagatestimise analüüs“).

Lisaks võrdles EBA sel aastal HDP-de puhul esimest korda standardmeetodi (SA) riskikaalusid. Üldine täheldatud varieeruvus SA-s on samal tasemel kui IRB-ga täheldatud. Sellega seoses järgneb ühe riskipositsiooniklassi puhul varieeruvus sisereitingute meetodil konservatiivsel viisil riski empiirilise varieeruvusega (mida on võimalik jälgida maksejõuetusmäärade kaudu). Teiselt poolt väärib märkimist, et RWA varieeruvus SA-s on vähem seotud empiirilise riski varieeruvusega.

Nagu eelmistel aastatel, täiendatakse kvantitatiivset analüüsi kvalitatiivse analüüsiga, et harjutuse kvantitatiivset mõõdikut paremini mõista. Lisaks juhendajate täidetud küsimustikule ja seitsme asutusega läbiviidud intervjuudele viidi asutuste seas läbi küsitlus, et paremini hinnata tavade varieeruvust reitinguskaalade osas. See uuring toob välja makseviivituse tõenäosuse (PD) kalibreerimisviisi tavade varieeruvuse.

Tururiski kasutamine

Aruandes esitatakse 2019. aasta järelevalvesalvestuse tulemused ja võetakse kokku järeldused hüpoteetilise portfelliharjutuse (HPE) põhjal, mille EBA viis läbi perioodil 2018/19.

2019. aasta õppus on esimene õppus koos uute hüpoteetiliste instrumentide ja portfellide komplektiga. Uus instrumentide komplekt koosneb peamiselt vaniljeinstrumentidest ja on kolme varasema võrdlusuuringu jaoks modelleeritavate instrumentide arvu osas ulatuslikum. Võrreldes eelnevate harjutustega näitab 2019. aasta analüüs esmase turuväärtuse hajutatuse olulist vähenemist ja riskimõõtude mõningast vähenemist, eriti agregeeritud portfellide osas. See paranemine oli ootuspärane ja tuleneb tõenäoliselt tururiski võrdlusinstrumentide lihtsustamisest. Ülejäänud hajutatus tuleneb tõenäoliselt sellest, et pangad esimest korda kasutasid uusi võrdlusinstrumente

Hajumise osas on pangad ja pädevad asutused uurinud ja põhjendanud valdavat osa sellest. Väike osa välistest vaatlustest jääb selgitamata ja arvatakse, et see on osa jätkuvast järelevalvetegevusest.

reklaam

Kvantitatiivset analüüsi, mida on varasemate harjutustega võrreldes laiendatud, täiendati ka pädevatele asutustele suunatud küsimustikuga. Ehkki suurem osa põhjustest on kindlaks tehtud ja hüpoteetiliste riskikahjustuste soovimatu varieeruvuse vähendamiseks on võetud meetmeid, saab nende meetmete tõhusust hinnata ainult käimasoleva analüüsi abil.

• Need iga-aastased võrdlusuuringud aitavad kaasa EBA tööle õigusliku raamistiku täiustamiseks, järelevalvetavade lähendamise suurendamiseks ja seeläbi usalduse taastamiseks sisemudelite vastu. Krediidiriski sisemudelite osas on EBA järginud seda tegevuskava sisemudelite regulatiivse läbivaatamise rakendamiseks.
• Seda ülesannet tuleks lugeda paralleelselt muude jõupingutustega liigse varieeruvuse vähendamiseks. Eelkõige: EBA tegevuskava IRB-mudelite parandamiseks on IRB raamistiku läbivaatamise põhikomponent koos keskpanga pakutavate täiendustega lõplik Basel III raamistik EBA on soovituste kogumis hinnanud vastus Euroopa Komisjoni üleskutsele.
• Harjutused pakuvad regulaarset võrdlusalustel põhinevat järelevalvevahendit, mis toetab pädevate asutuste hinnanguid sisemudelitele ja annab võrdlusi ELi eakaaslastega.